Trasformazione della strategia 60/40: nuova configurazione degli asset
Dopo le turbolenze degli ultimi anni, i fondi di portafoglio bilanciato stanno tornando ai vertici: la correlazione tra azioni e obbligazioni è tornata negativa, fornendo la tanto necessaria protezione dalla volatilità.
Modello 60/40 aggiornato:
- Promozioni (50%): Ponderazione dei giganti tecnologici sopravvalutati a favore degli aristocratici dei dividendi globali.
- Obbligazioni (35%): Obbligazioni sovrane e societarie di alta qualità con un rendimento interessante del 5+%.
- Attività alternative (15%): Comprese le materie prime e i prestiti privati per proteggersi da picchi inflazionistici inaspettati.
Risultati del backtest
Il portafoglio potenziato offre un rendimento medio annuo dell'8,2% riducendo al contempo il massimo prelievo storico del 38% rispetto all'indice azionario standard.